La Ley 9635 Ley de Fortalecimiento de las Finanzas Publicas determin\u00f3 una serie de restricciones a la deducibilidad de los gastos.\u00a0 Entre estas restricciones hay una que tiene un valor significativo, porque viene a suponer un cambio en la estructura de financiamiento que la empresa o grupos de empresas han estructurado y esto conlleva en el sostenimiento de los flujos para sus operaciones.<\/p>\n
Las empresas han recurrido a lo largo del tiempo al financiamiento bancario, pero en ocasiones por facilidad se recurre al financiamiento privado que no corresponde a entes registrados en el caso de Costa Rica ante el CONASSIF o sus entes supervisados, o bien lo han hecho bajo el precepto de econom\u00edas de escala en donde una casa matriz recurre a un pr\u00e9stamo maestro con distribuci\u00f3n entre sus filiales, en donde ella es quien determina la carga financiera.<\/p>\n
La herramienta del financiamiento si bien es \u00fatil cuando el flujo de caja encuentra problemas tambi\u00e9n ha tenido un uso adverso en materia impositiva.\u00a0 Su exceso ha permitido a algunos contribuyentes el uso equivocado de la estructura de la deuda para disminuir la carga impositiva. \u00a0\u00a0Ante lo cual en el pasado la Administraci\u00f3n Tributaria recurr\u00eda a verificar el ingreso de este en el flujo operacional, as\u00ed como el pago realizado seg\u00fan las clausulas contractuales existentes, de la misma forma la necesidad existente y el uso en la generaci\u00f3n de ingresos gravables.\u00a0 Pero estos supuestos padec\u00edan en los tribunales por aspectos de forma, interpretaci\u00f3n o hasta vagos an\u00e1lisis en su refutaci\u00f3n.<\/p>\n
Con la entrada en vigor de la Ley 9635 ya referida, se incluye una regulaci\u00f3n formal a la deducibilidad de los intereses:<\/p>\n
Art\u00edculo 9 bis- Limitaci\u00f3n a la deducci\u00f3n<\/strong> de intereses no bancarios<\/strong>. Se establece una deducibilidad m\u00e1xima por gastos por intereses<\/strong> netos de un veinte por ciento (20%) de la utilidad antes de intereses<\/strong>, impuestos, depreciaciones y amortizaciones (Uaiida) por cada periodo impositivo.<\/p>\n Partamos de que la UAIIDA es m\u00e1s conocida como el EBITDA, el procedimiento consiste en multiplicar ese monto por un 0,2 y el monto resultante es el l\u00edmite m\u00e1ximo deducible para efectos tributarios, por lo que podr\u00edamos estar en presencia de un exceso sin derecho a deducci\u00f3n en dicho periodo, para lo cual la norma dispone que se acumule en el periodo siguiente y\/o subsiguientes, en caso de ser necesario bajo la premisa de que el l\u00edmite ya indicado ha sido validado y no superado.<\/p>\n As\u00ed, por ejemplo, pensemos en una empresa que tiene un EBITDA de 10 millones y gastos por intereses de 5 millones, no habiendo otros gastos deducibles; con la ley anterior el resultado neto seria de 5 millones luego de restar los 5 millones de intereses al EBITDA de 10 millones indicado, lo que supon\u00eda un impuesto a las utilidades de 1.5 millones.\u00a0 Con la norma actual, el EBITDA de 10 millones determina 2 millones de deducci\u00f3n m\u00e1xima de intereses no bancarios (10*0,2); por lo que la utilidad gravable seria de 8 millones y el impuesto a las utilidades la suma de 2.4 millones, se acumular\u00edan 3 millones de intereses para el periodo siguiente.<\/p>\n Las empresas deben contemplar otra serie de aspectos de normas relacionadas, por ejemplo, los Precios de Transferencia se aplicar\u00e1n en los casos que empresas vinculadas realicen transacciones de esta \u00edndole y aun cumpliendo el l\u00edmite m\u00e1ximo de deducibilidad estar\u00edamos ante requerimientos de que dichas condiciones se hubiesen pactado bajo condiciones de plena competencia por lo que deben convergir variables alrededor de la tasa como el principal, el plazo y otros acuerdos contractuales.<\/p>\n Tampoco puede dejarse de lado que en materia de cr\u00e9ditos financieros ciertas reglas como el ingreso de este en el flujo operacional, la correlaci\u00f3n del requerimiento y la generaci\u00f3n de ingresos gravables, el apego a las cl\u00e1usulas contractuales firmadas, entre otros deben ser demostrables y trazables.<\/p>\n A pesar del l\u00edmite m\u00e1ximo de deducibilidad, existe una posibilidad al solicitar amplia la base del % mediante un procedimiento que ser\u00e1 finalmente la Administraci\u00f3n Tributaria quien determine la viabilidad de este.<\/p>\n